EANS-Adhoc: TUI AG / Einigung der TUI mit dem Albert Ballin Konsortium über die Veräußerung weiterer Hapag-Lloyd Anteile und von Teilen des Hybrid-Kapitals

--------------------------------------------------------------------------------
Ad-hoc-Meldung nach § 15 WpHG übermittelt durch euro adhoc mit dem Ziel
einer europaweiten Verbreitung. Für den Inhalt ist der Emittent
verantwortlich.
--------------------------------------------------------------------------------

Verkauf Hapag-Lloyd Anteile

14.02.2012

Cash-Zufluss bis Juni 2012 in Höhe von 700 Millionen Euro

TUI Beteiligung an Hapag-Lloyd sinkt auf rund 22 Prozent

Hapag-Lloyd-Börsengang kann durch TUI ausgelöst werden

Hannover, 14. Februar 2012. Die TUI AG wird ihre Beteiligung an
Hapag-Lloyd - vorbehaltlich der Zustimmung durch die Gesellschafter
des Albert Ballin Konsortiums - weiter reduzieren, die
Hybrid-II-Finanzierung beenden und dadurch bis 30. Juni 2012 einen
Cash-Zufluss von 700 Millionen Euro verbuchen. Um den vollständigen
Ausstieg aus der Containerschiffahrt zu vollziehen, erhält TUI das
Recht, jederzeit ab Ende Juni 2012 einen Börsengang mit vorrangiger
Platzierung der von TUI gehaltenen Aktien zu verlangen. TUI bleibt
daneben unverändert berechtigt, die verbleibenden Hapag-Lloyd-Anteile
an Dritte zu verkaufen. Der Mittelzufluss soll zur weiteren
Schuldenreduzierung genutzt werden und damit höhere Handlungsfreiheit
im Kerngeschäft Touristik ermöglichen.

Die Transaktion erfolgt in einem mehrstufigen Verfahren:

Zunächst wird Hapag-Lloyd noch im Laufe des Februars 2012 einen Teil
der Hybrid-II-Finanzierung in Höhe von 100 Millionen Euro tilgen.

Albert Ballin erwirbt bis 30. März 2012 von TUI Hybrid-II-Kapital in
Höhe von 125 Millionen Euro zum Nominalwert.

Anschließend bringen Albert Ballin und TUI jeweils 125 Millionen Euro
des Hybrid-II-Kapitals gegen Gewährung neuer Aktien in die
Hapag-Lloyd ein. Der Anteil der TUI an Hapag-Lloyd steigt damit
vorübergehend leicht von aktuell 38,4 Prozent auf 39,5 Prozent.

Bis 29. Juni 2012 erwirbt Albert Ballin dann von TUI zu einem
Kaufpreis von 475 Millionen Euro 17,4 Prozent Hapag-Lloyd-Aktien. Der
TUI Anteil an Hapag-Lloyd sinkt damit auf rund 22 Prozent.

Unter Beachtung der Bedingungen der in 2010 von Hapag-Lloyd begebenen
Anleihen unterbreitet Hapag-Lloyd der TUI im April 2013 darüber
hinaus das Angebot zum Rückkauf weiterer Hapag-Lloyd-Aktien im
Gesamtwert von 37,5 Millionen Euro, wodurch sich der TUI Anteil an
Hapag-Lloyd weiter verringert.

Neben dem Recht der TUI ab Ende Juni 2012 einen Börsengang auszulösen
ist TUI frei, die verbleibenden Hapag Lloyd-Anteile an Dritte zu
veräußern.

Rückfragehinweis:
Investor Relations Kontakt:
Björn Beroleit, Telefon: +49 (0) 511 566 1310
Nicola Gehrt, Telefon: +49 (0) 511 566 1435

Media Kontakt:
Uwe Kattwinkel, Telefon: +49 (0) 511 566 1417
Robin Zimmermann, Telefon: +49 (0) 511 566 1488

Ende der Mitteilung euro adhoc
--------------------------------------------------------------------------------

Emittent: TUI AG
Karl-Wiechert-Allee 4
D-30625 Hannover
Telefon: +49(0)511 566 - 1425
FAX: +49(0)511 566 - 1096
Email: investor.relations@tui.com
WWW: http://www.tui-group.com
Branche: Transport
ISIN: DE000TUAG000
Indizes: MDAX, CDAX, HDAX, Prime All Share
Börsen: Regulierter Markt: Hannover, Berlin, München, Hamburg, Düsseldorf,
Stuttgart, Regulierter Markt/Prime Standard: Frankfurt
Sprache: Deutsch