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EANS-Adhoc: S&T AG resolves upon the issuance of a corporate bond with a volume of up to EUR15 million

Geschrieben am 02-05-2013

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ad-hoc disclosure pursuant to section 15 of the WpHG transmitted by euro
adhoc with the aim of a Europe-wide distribution. The issuer is solely
responsible for the content of this announcement.
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other/Corporate bond
02.05.2013

S&T AG resolves upon the issuance of a corporate bond with a volume
of up to EUR15 million

Linz, May 2, 2013. S&T AG (ISIN: DE000A1HJLL6, WKN: A1HJLL) plans to
issue a corporate bond with a volume of up to EUR15 million, a 7.25%
rate of interest, and a term of five years. This was resolved today
by the company's Managing Board. The Supervisory Board has approved
the measure. The net proceedings from the bond are to be employed to
refinance extant financial liabilities, thus bringing about a
well-balanced structure of outside capital.

The bearer convertible bonds can be subscribed for during the term of
offering, which is set to be from May 13, 2013 to at noon on May 17,
2013. This term could be shortened. The listing of the bonds on the
Open Market of Deutsche Börse AG (the over-the-counter market of the
Frankfurt Stock Exchange) is scheduled to take place on May 22, 2013.
This will be simultaneously accompanied by its listing on the Entry
Standard segment for bonds.

Close Brothers Seydler Bank AG, Frankfurt am Main, has been appointed
Sole Global Coordinator and bookrunner for the bond. Institutional
investors can submit their subscriptions to the bank. Private
investors can subscribe to the bond via their depository bank. This
is to be undertaken by placing a subscription order with the
Frankfurt Securities Exchange.

The public offering of the bond will be undertaken exclusively on the
stipulations of the securities prospect, which is to be authorized by
Luxembourg's Financial Markets Supervisory Authority (Commission de
Surveillance du Secteur Financier). The authorization is expected for
May 3, 2013. The prospectus is to be communicated to the responsible
authorities in Germany and Austria.

The bond: key facts

Issuer: S&T AG Volume of issuance: Up to EUR15 million Denomination:
EUR 1,000 Interest warrant: 7,25% p.a. Term of subscription: May 13 -
May 17, 2013 at noon (right reserved for an ahead-of-term expiration)
Term: 5 years, from May 22, 2013 (and including) to May 22, 2018
(exclusively) Interest payments: annually, initially on May 22, 2014
Issue rate: 100% Redemption rate: 100% Kind of security: Bearer
corporate bond Exchange listing: Open Market of Deutsche Börse AG
(over-the-counter market of the Frankfurt Stock Exchange) in the
Entry Standard segment for bonds

Further inquiry note:
S&T AG, ir@snt.at

end of announcement euro adhoc
--------------------------------------------------------------------------------

issuer: S&T AG
Industriezeile 35
A-4021 Linz
phone: +43(732)7664-0
FAX: +43(732)7664-801
mail: kontakt@quanmax.ag
WWW: www.snt.at
sector: Computing & Information Technology
ISIN: AT0000A0E9W5
indexes:
stockmarkets: regulated dealing/prime standard: Frankfurt
language: English


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